一頭毛驢披著一張巨大的獅子皮四處遊蕩。他的外表是那麼可怕，嚇得森林裡不見人影，草原上也一片冷清。也許是命運在捉弄，一個磨工在獅皮外邊看見了拉磨毛驢的耳朵，磨工帶著鐵棍，給毛驢幾棍子，又把他拉回家中，並向人們講述著所發生的一切。全村人都來看熱鬧，他們曾害怕披著獅子皮的毛驢，現在，盡情嘲弄毛驢，那些最敬畏他的人，如今最看不起他。